Inverse head and shoulders formation

A buy signal from an inverse head and shoulders formation signals increasing optimism among investors and the beginning of a rising trend. Formations like this are considered some of the most reliable formations in technical analysis.

An inverse head and shoulders formation is a bottom formation which marks the end of a falling trend. The formation consists of a left shoulder, a head and a right shoulder, connected by a neckline. The buy signal is triggered when the price breaks upwards through the neckline heading up from the right shoulder.

Buy signal from an inverse head and shoulders formation

On the left shoulder investors are negative. The trend is falling and it does not look good for the company. As the pessimism wanes, the head is formed. Here the stock might break out from a falling trend channel and buyers become more aggressive or sellers more passive. On the right shoulder, the pessimists are unable to push the price downwards to a new bottom. Instead buyers push the price upwards through the neckline and the buy signal is triggered. The stock breaks upwards through resistance at the neckline and a rising trend begins.

A stock that has triggered a buy signal from an inverse head and shoulders formation is indicated to continue rising, for at least as long as the formation is high.

Please note that false buy signals from small inverse head and shoulders formations may arise in long term falling trends. Sometimes these can be spotted by a reduction in volume on the break. This indicates little strength in the price movement, and the stock can easily break down again and continue the falling trend. In such situations it can be advantageous to keep the stock and wait to see what happens also after the buy signal. This is especially the case if the stock is still in a falling trend or faces resistance from previous tops.

Sometimes good indicators of a coming break exist before the neckline is broken. Volume reduction on or towards the bottom of the right shoulder indicates that the sellers are passive. Increasing volume on the way up from the head or up from the right shoulder indicates that buyers are aggressive. Aggressive buyers and passive sellers are a good mix and a clear indication of increasing optimism in the stock and a coming break upward. In such situations it can be advantageous to buy before the buy signal is triggered.

Stocks withInverse head and shoulders formation

Evolution
Telia Company
Securitas B
Fortnox
Elekta B
JM
Stora Enso R
 


Investtech ei takaa analyysien tarkkuutta tai kattavuutta. Kaikkien analyysien tuottamien neuvojen ja signaalien käyttäminen on täysin käyttäjän vastuulla. Investtech ei vastaa mistään tappioista, jotka saattavat syntyä Investtechin analyysien käytön seurauksena. Mahdollisten eturistiriitojen yksityiskohdat mainitaan aina sijoitusneuvon yhteydessä. Lisätietoja Investtechin analyyseistä löytyy täältä disclaimer.


Investtech ei takaa analyysien tarkkuutta tai kattavuutta. Kaikkien analyysien tuottamien neuvojen ja signaalien käyttäminen on täysin käyttäjän vastuulla. Investtech ei vastaa mistään tappioista, jotka saattavat syntyä Investtechin analyysien käytön seurauksena. Mahdollisten eturistiriitojen yksityiskohdat mainitaan aina sijoitusneuvon yhteydessä. Lisätietoja Investtechin analyyseistä löytyy täältä disclaimer.

Titlex

OK
+

Om cookies

Investtech använder cookies. Genom att fortsätta surfa på webbplatsen accepterar du vår användning av cookies. Läs mer om cookies.

Vår användning av cookies/h2>

När du använder vår webbplats lagrar vi en cookie på din enhet. Cookien används för att känna igen din enhet så att dina inställningar fungerar när du använder vår webbplats. Informationen som lagras är helt anonymiserad. Cookies raderas automatiskt efter en viss tid.

Nödvändiga cookies

Investtech använder cookies för att säkerställa grundläggande funktioner som sidnavigering och språkval. Utan sådana cookies fungerar inte webbplatsen som den ska. Du kan därför inte reservera dig mot dessa. Om du fortfarande vill inaktivera sådana cookies kan du göra det i din webbläsarinställningar. I inställningarna för Cookies lägg till denna webbplats i listan över webbplatser som inte får spara cookies på din enhet.

Cookies från Google

Vi använder tjänster från Google Analytics och Google AdWords. Dessa registrerar cookies på din enhet när du besöker vår webbplats. Google registrerar din IP-adress för att kunna föra statistik över användaraktivitet på webbplatsen. IP-adressen är anonymiserad, så att vi inte har någon möjlighet att koppla aktiviteterna till en specifik person. Vi använder denna statistik för att kunna erbjuda mer intressant innehåll på hemsidan och för att ständigt förbättra oss. Google AdWords samlar in data så att vår annonsering på andra webbplatser ger bättre resultat. Vi kan inte spåra personuppgifter.

Tillåt cookies från Google