Investtechs hållbarhetsstrategi

1. BAKGRUND
EU har infört hållbarhetsregler för finanssektorn för att styra kapitalflöden mot mer hållbara investeringar och stödja EU:s mål om klimatneutralitet till 2050.
Detta har bland annat gjorts genom taxonomin för hållbara aktiviteter, SFDR (Sustainable Finance Disclosure Regulation, offentliggörandeförordningen) och CSRD (Corporate Sustainability Reporting Directive, EU:s direktiv för hållbarhetsrapportering). Det har även införts regler om hållbarhetshänsyn och krav på bedömningar i MiFID II. Huvudmålet med MiFID II är att öka transparensen, stärka investerarskyddet och förbättra stabiliteten på finansmarknaderna.

I februari 2025 föreslog EU-kommissionen förändringar i kraven för hållbarhetsrapportering, vilka bland annat kommer att göra färre företag rapporteringspliktiga samt skjuta upp och förenkla rapporteringskraven.
Prioriteringarna inom EU har en direkt påverkan på det norska näringslivet, och därmed även på Investtech.com AS.

2. SYFTE
Investtech.com AS grundades 1997 och är ett ledande norskt företag inom forskning om beteendebaserad finans och teknisk aktieanalys. Investtechs forskningsresultat används i ett beslutsstödssystem som analyserar aktier och andra värdepapper. Avancerade matematiska modeller och statistisk optimering ligger till grund för analyserna och ger objektivt och transparent beslutsstöd. Investtech erbjuder webbaserade prenumerationstjänster till privata investerare och har varit en framstående leverantör av teknisk aktieanalys till finansinstitut, mäklarhus och medier sedan 1999.

Investtech Invest är en UCITS-registrerad aktiefond som lanserades i januari 2021 av Investtech.com AS. UCITS är en typ av värdepappersfond som följer gemensamma europeiska regler och har omfattande krav på bland annat riskspridning, vad fonden kan investera i och andelsägarnas möjlighet att ofta lösa in sina andelar. Fonden är en vidareutveckling av investeringsbolaget Investtech Invest AS, som startades av Investtech.com år 2010. Köp och försäljning av fondandelar sker via distributörer som Nordnet, Pareto, SBanken m.fl.

Investtech vill säkerställa att vi, där det är möjligt, tar hänsyn till alla aspekter av hållbarhet, inklusive miljömässiga, sociala och ekonomiska faktorer. Hållbarhetsstrategin måste ses i samband med andra interna styrdokument, såsom rutiner och övergripande strategi.
Investtech Invest är en så kallad Artikel 6-fond som inte aktivt integrerar hållbarhetsinformation i investeringsprocessen men som ändå är skyldig att offentliggöra i vilken utsträckning den tar hänsyn till hållbarhetsrisker.

2.1 Hållbarhet
Hållbarhet enligt offentliggörandeförordningen (SFDR) avser vanligtvis miljömässiga, sociala och bolagsstyrningsmässiga (ESG – Environmental, Social, Governance) faktorer som kan ha en långsiktig påverkan på värdet av en investering. SFDR definierar inte direkt "hållbarhet" men etablerar en regeluppsättning för hur information om hållbarhet ska rapporteras och presenteras för investerare.

SFDR introducerar även begreppen "hållbara investeringar" och "EU-taxonomin", som är ett klassificeringssystem för att identifiera i vilken utsträckning ekonomiska aktiviteter kan betraktas som miljömässigt hållbara. SFDR ålägger finansinstitut att informera om hur de beaktar hållbarhet i sina investeringar.

3. BOLAGSSTYRNING
Företagets verksamhet är beroende av förtroende från kunder, myndigheter och samhället i stort. Investtech ska ge saklig och korrekt information på ett öppet och ärligt sätt om vår verksamhet och våra tjänster. Företagets medarbetare ska uppvisa ett beteende som uppfattas som förtroendeingivande, ärligt och redligt, samt följa de normer, regler och lagar som gäller i samhället.

Medarbetare i Investtech och verksamheten i övrigt:

• Ska präglas av hög etisk standard, god bolagsstyrning och företagsledning.
• Har nolltolerans mot korruption.
• Ska ha en öppen, ärlig och tydlig kommunikation med alla intressenter.

4. OPERATIVA MÅL
4.1 Urval
Det är av grundläggande betydelse att företagen i fonden följer internationella lagar, normer och konventioner. Det ska därför eftersträvas att företag som Norges Bank har uteslutit från investeringsuniverset för Statens Pensionsfond utland ("Oljefonden") eller som finns på bankens observationslista, inte ska ingå i fonden.
Listan utarbetas av ett oberoende etikråd på uppdrag av det norska finansdepartementet, som löpande utvärderar företag globalt.

Oljefondens exklusions- och observationslista omfattar företag där det finns en oacceptabel risk för att företaget självt medverkar till eller är ansvarigt för:

• Grova eller systematiska kränkningar av mänskliga rättigheter.
• Allvarliga kränkningar av individers rättigheter i krig eller konfliktsituationer.
• Försäljning av vapen till stater i väpnade konflikter som använder vapnen på ett sätt som innebär allvarliga och systematiska brott mot folkrättens regler för stridigheter.
• Försäljning av vapen eller militärt material till stater som omfattas av ordningen för statsobligationsundantag.
• Allvarlig miljöskada.
• Handlingar eller försummelser som på en aggregerad bolagsnivå i oacceptabel grad leder till utsläpp av växthusgaser.
• Grov korruption eller annan grov ekonomisk brottslighet.
• Andra särskilt allvarliga brott mot grundläggande etiska normer.

4.2 Integrering av hållbarhetsrisk
Hållbarhetsrisk är risken för miljömässiga, sociala eller styrningsrelaterade händelser eller omständigheter som kan ha en faktisk eller potentiellt väsentlig negativ påverkan på investeringens värde om de skulle inträffa.
Fondens investeringsstrategi bygger på kvantitativa modeller där hållbarhet inte ingår. Integrering av hållbarhetsrisk sker endast genom att fonden inte investerar i företag som finns på Oljefondens exklusions- och observationslista.
Investtech är en mindre verksamhet med en relativt enkel affärsmodell, där hållbarhetsrelaterade risker inte bedöms kunna ha en väsentlig påverkan på verksamheten eller medföra intressekonflikter.

4.3 Bedömning av negativa effekter på hållbarhetsfaktorer
Hållbarhetsfaktorer omfattar miljöfrågor, sociala frågor och personalfrågor samt frågor kopplade till respekt för mänskliga rättigheter och bekämpning av korruption.
Investtech tar för närvarande inte hänsyn till investeringsbeslutens eventuella negativa effekter på hållbarhetsfaktorer. Fondens investeringsstrategi bygger på kvantitativa modeller där hållbarhet inte ingår.

5. ÄGANDESKAP OCH ANSVAR
Vd är ytterst ansvarig för att strategin efterlevs. Hållbarhetsstrategin är också förankrad i styrelsen. Styrelsen kommer att granska och revidera strategin årligen eller oftare vid behov. Strategin har kommunicerats till alla anställda i företaget och den senaste versionen finns alltid tillgänglig på företagets webbplats. Varje enskild anställd har ansvar för att strategin efterlevs i det dagliga arbetet.

Senast reviderad: 2026-03-04